Куки являются обычными временными интернет-файлами и поэтому они хранятся вместе с кэшем а значит по пути c:\documents and settings\имя пользователя\local settings\temporary internet files и куками там являются все текстовые файлы (Обычно там есь префикс cookie:имя файла)

Или мне все делать на куках. Или частично на куках и частично на сессиях.

Вот упрямый..